Kas yra indekso fondas?
Indekso fondas yra fondas, kuris kopijuoja sąrašą: perka indekso įmones tokiomis proporcijomis, kokias indeksas numato, ir nebando atspėti, kurioms seksis geriau. Jokio valdytojo, kuris renkasi, jokių tyrimų, už kuriuos reikia mokėti — todėl kaštai daug mažesni.
Kas yra indeksas
Indeksas yra tiesiog sąrašas su taisyklėmis. OMX Vilnius apima visas Nasdaq Vilnius biržoje listinguojamas akcijas — tarp jų Ignitis grupę, Telia Lietuva, Šiaulių banką ir Aprangą. S&P 500 yra 500 didžiausių JAV įmonių. MSCI World — apie 1 500 didelių įmonių 23 išsivysčiusiose šalyse. Fondas perka sąrašą — ir kai sąrašas keičiasi, keičiasi ir fondas.
Kodėl mažas kaštas taip svarbu
Aktyviai valdomas fondas dažnai kainuoja 1,5 % per metus; indekso fondas — 0,1–0,3 %. Atrodo nedaug. Turint 100 000 € dvidešimt metų, tas 1,2 % skirtumas verti dešimtis tūkstančių eurų — pinigai, kurie išeina iš tavo grąžos kiekvienais metais, rinkai kylant ar krintant.
Aktyvus valdytojas turi pranokti rinką daugiau, nei pats kainuoja, ir taip kiekvienais metais. Daugeliui pavyksta kuriais nors metais; labai nedaugeliui — dvidešimt metų iš eilės.
Indekso fondas ar ETF?
Beveik visi ETF yra indekso fondai, bet ne visi indekso fondai yra ETF. Praktinis skirtumas — kur juos perki: ETF perki biržoje, o tradicinį indekso fondą užsisakai banke ar valdymo įmonėje. Turinys gali būti identiškas.
Tipinė pradedančiojo klaida
Manyti, kad „indekso“ reiškia „saugu“. Technologijų sektoriaus indekso fondas yra lygiai toks pat indekso fondas kaip ir viso pasaulio — bet daug mažiau diversifikuotas. Žodis pasako, kaip jis renkasi, o ne ką jame yra.
Štai kaip tai matai Kiggo
Kiggo parodo fondo turinį ir TER, kad matytum, kokį sąrašą jis kopijuoja ir kiek tau kainuoja kasmet. Fondai ir ETF yra Kiggo Plus.
Susiję terminai
Dažni klausimai
Ar indekso fondas duoda mažiau nei valdomas?
Vidutiniškai, atskaičius kaštus, duoda daugiau — būtent todėl, kad kainuoja mažiau. Atskirais metais valdomas fondas gali pasirodyti daug geriau — arba daug blogiau.
Kurį indeksą turėčiau sekti?
Kiggo nesako, kurį rinktis. Naudingas klausimas kitoks: kiek įmonių, kiek šalių ir kiek sektorių noriu, kad jame būtų?
Ar dividendus turiu reinvestuoti pats?
Priklauso nuo fondo. Kaupiamasis fondas tai padaro už tave; paskirstomasis išmoka dividendą, ir sprendi tu.
Kiggo paaiškina — Kiggo nepataria. Niekada nesakome, ką pirkti ar parduoti, o rodikliai lyginami tik tarp tos pačios srities įmonių. Sprendimas yra tavo. Paskutinį kartą atnaujinta 2026-09-18.
Parašė Claus Frisch, Kiggo įkūrėjas. Ne konsultantas, ne bankas — Kiggo paaiškina, tu nusprendi.
