C'est quoi, les intérêts composés ?
Les intérêts composés, c'est gagner du rendement sur le rendement que tu as déjà gagné. La première année, 10 000 € à 7 % donnent 700 €. La deuxième, les 10 700 € donnent 749 € — parce que les 700 € travaillent maintenant aussi. Ça paraît minuscule, mais l'effet grandit année après année, et au bout de 30 ans tes 10 000 € sont devenus environ 76 000 €. C'est pour ça que le temps compte plus que le montant quand on investit. On parle aussi d'effet boule de neige.
À quoi ça ressemble dans le temps
10 000 € à 7 % par an (à peu près ce que les grands marchés actions ont historiquement rapporté avant inflation) :
| Année | Montant | Rendement de l'année |
|---|---|---|
| 0 | 10 000 € | — |
| 10 | env. 19 700 € | env. 1 300 € |
| 20 | env. 38 700 € | env. 2 500 € |
| 30 | env. 76 100 € | env. 5 000 € |
| 40 | env. 149 700 € | env. 9 800 € |
Regarde les dix dernières années : de 76 000 € à 150 000 €. La dernière décennie rapporte plus que les 30 premières années réunies. La courbe est plate au début et raide à la fin — c'est ce qui la rend difficile à croire.
La règle de 72
Un calcul rapide de tête : 72 divisé par le rendement en pourcentage = le nombre d'années pour que l'argent double. À 7 %, ça fait 72/7 ≈ 10 ans. À 3 %, 24 ans. À 1 % sur un livret, 72 ans. La règle montre aussi pourquoi les frais pèsent tant : 7 % moins 1,5 % de frais, ça fait 5,5 %, et le doublement prend alors 13 ans au lieu de 10.
Ça marche aussi contre toi
Les intérêts composés sont le même mécanisme qui fait grossir les dettes. 2 000 € de crédit renouvelable à 20 % font 4 100 € au bout de quatre ans si tu ne rembourses pas. C'est pourquoi presque tous les conseils d'investissement commencent par : rembourse d'abord les dettes chères. Aucune action ne rapporte 20 % par an de façon fiable.
L'erreur typique du débutant
Attendre pour commencer « d'avoir plus d'argent ». 100 € par mois à partir de 25 ans donnent, à 7 %, environ 240 000 € à 65 ans. En commençant à 35 ans, la même somme donne environ 110 000 €. Ces dix années coûtent la moitié — pas parce que tu as moins versé, mais parce que les intérêts composés ont eu moins de temps.
Voici comment tu le vois dans Kiggo
Le guide « Démarrer » de Kiggo montre ce qu'une somme mensuelle fixe peut devenir en 10, 20 et 30 ans — en chiffres, pas en promesses. L'anneau long terme de Kiggo porte précisément sur ce qui peut grandir avec le temps. Le rendement n'est jamais garanti ; seule l'arithmétique est certaine.
Termes liés
Questions fréquentes
Les intérêts composés valent-ils aussi pour les actions ?
Oui, même s'il n'y a pas d'« intérêts ». Si tes actions prennent 7 % et que le dividende est réinvesti, c'est sur 107 % que porte la hausse de l'année suivante. L'effet est le même — on appelle ça du rendement sur le rendement.
Sur quoi reposent les 7 % ?
À peu près sur ce que les grands indices actions ont historiquement rapporté en moyenne par an sur de longues périodes, avant inflation. C'est une moyenne des bonnes et des mauvaises années — pas une promesse pour la prochaine.
Les frais ruinent-ils les intérêts composés ?
Ils les freinent. 1 % de frais annuels paraît peu, mais c'est 1 % de tout le montant chaque année — y compris de la part qui aurait autrement composé. Sur 30 ans, ça coûte typiquement un quart de la somme finale.
Kiggo explique — Kiggo ne conseille pas. Nous ne te disons jamais quoi acheter ou vendre. La décision est la tienne. Dernière mise à jour : 2026-09-23.
Écrit par Claus Frisch, fondateur de Kiggo. Ni conseiller, ni banque — Kiggo explique, tu décides.
